Americanas vende Imaginarium para BandUP! por R$ 152 milhões

Americanas Conclui Venda da Imaginarium para BandUP!

A Americanas vende Imaginarium em operação que marca um passo importante na recuperação judicial da varejista. Na quinta-feira (2), a empresa finalizou a transação com a BandUP!, recebendo R$ 20 milhões como primeira parcela do total de R$ 152,9 milhões previstos para a operação. Esta Americanas vende Imaginarium como estratégia central para reduzir seu endividamento e cumprir as obrigações do plano de recuperação.

Detalhes da Transação Comercial

A operação envolveu a venda da Uni.Co, holding que controla a Imaginarium, para a BandUP!, empresa especializada na distribuição de produtos licenciados de grandes franquias internacionais. Entre os portfólios gerenciados pela BandUP! estão marcas renomadas como Harry Potter, Disney e Cartoon Network, o que posiciona a companhia como um ator relevante no segmento de produtos oficiais licenciados.

O montante recebido na primeira parcela foi utilizado parcialmente para cobrir despesas administrativas relacionadas ao processo de venda. O valor remanescente foi direcionado para amortização extraordinária da 22ª emissão de debêntures não conversíveis em ações da Americanas, representando um pagamento antecipado de parte da dívida corporativa, fora do cronograma originalmente estabelecido.

Cronograma de Pagamentos e Correção Monetária

O restante do valor da transação será liquidado através de cinco parcelas anuais, sucessivas e de igual valor. A primeira parcela adicional será vencida um ano após o fechamento da operação. Até a data de cada pagamento, os valores serão corrigidos pela variação do CDI, índice de referência amplamente utilizado no mercado financeiro brasileiro, considerando-se o período decorrido entre a data do fechamento e o efetivo desembolso de cada parcela.

Contexto de Recuperação Judicial

A Americanas ingressou em processo de recuperação judicial em janeiro de 2023, após a descoberta de inconsistências contábeis significativas. A companhia identificou um rombo estimado em mais de R$ 20 bilhões relacionado à contabilização inadequada de operações com fornecedores. Esta descoberta desencadeou uma crise financeira profunda que resultou em litígios com credores e investigações governamentais.

Desde então, a varejista tem implementado medidas previstas no seu plano de recuperação judicial, incluindo a alienação de ativos e a renegociação de dívidas com credores. A venda da Imaginarium representa uma das principais iniciativas neste sentido, buscando gerar fluxo de caixa significativo para reequilibrar as contas e reduzir o endividamento geral.

Investigação Policial e Estimativas de Prejuízo

Recentemente, a Polícia Federal iniciou a segunda fase da Operação Disclosure, dedicada à investigação da fraude contábil nas Americanas. De acordo com laudos técnicos periciais produzidos durante as investigações, as estimativas apontam para um prejuízo total que pode alcançar R$ 54 bilhões, consideravelmente superior à cifra inicialmente divulgada.

Entre os investigados estão personagens de destaque no cenário empresarial brasileiro, como Paulo Alberto Lemann, filho do bilionário Jorge Paulo Lemann que é acionista de referência das Americanas, além de Carlos Alberto da Veiga Sicupira e Eduardo Saggioro Garcia. A investigação também envolve profissionais ligados a instituições financeiras que mantinham relacionamento comercial com a companhia.

Posicionamento da Empresa e Compromisso com Investigações

Em comunicado oficial, as Americanas informou que a empresa não foi designada como alvo direto da operação policial, reafirmando seu compromisso em colaborar integralmente com as autoridades competentes. Os acionistas de referência manifestaram entendimento de que a operação representa parte do curso natural das apurações em andamento e ratificaram sua disponibilidade para prestar toda a assistência necessária.

O documento divulgado pela empresa reforça que os acionistas vêm colaborando desde 11 de janeiro de 2023, quando tomaram conhecimento das fraudes contábeis. Esta postura de transparência e cooperação busca demonstrar o compromisso das lideranças com o esclarecimento completo dos fatos que levaram à crise financeira.

Perspectivas Futuras para a Americanas

A conclusão da venda da Imaginarium representa um marco significativo no processo de reestruturação financeira da Americanas. Com o recebimento de recursos e o cronograma de pagamentos estabelecido, a empresa dispõe de meios para continuar executando seu plano de recuperação judicial de forma mais robusta nos próximos anos.